多年來,面對(duì)錯(cuò)綜復(fù)雜的國際形勢(shì)和艱巨繁重的國內(nèi)改革發(fā)展穩(wěn)定任務(wù),以習(xí)近平同志為核心的黨中央不忘初心、牢記使命,團(tuán)結(jié)帶領(lǐng)全黨全國各族人民砥礪前行、開拓創(chuàng)新,全面深化改革取得重大突破,全面依法治國取得重大進(jìn)展,全面從嚴(yán)治黨取得重大成果,國家治理體系和治理能力現(xiàn)代化加快推進(jìn),經(jīng)濟(jì)實(shí)力、科技實(shí)力、綜合國力躍上新的臺(tái)階,經(jīng)濟(jì)運(yùn)行總體平穩(wěn),經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化。良好的發(fā)展環(huán)境促進(jìn)了我國資產(chǎn)管理行業(yè)的迅速壯大和資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的快速增長,為市場(chǎng)機(jī)構(gòu)和廣大群眾共同創(chuàng)造和分享改革發(fā)展成果提供了多樣化的產(chǎn)品服務(wù)和業(yè)務(wù)實(shí)踐。
與此同時(shí),一系列新機(jī)遇也帶來了一系列新挑戰(zhàn),出現(xiàn)了大量資產(chǎn)管理相關(guān)的爭議、糾紛和需研究的問題,有待業(yè)內(nèi)人士共同探討、界定和逐步解決。在這一背景下,依法合規(guī)開展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實(shí)踐和司法實(shí)踐,切實(shí)加強(qiáng)金融市場(chǎng)各參與方合法權(quán)益保護(hù),為金融穩(wěn)健持續(xù)發(fā)展提供有力的司法服務(wù)和司法保障,深入實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略,使資產(chǎn)管理行業(yè)為全面建設(shè)社會(huì)主義現(xiàn)代化國家作出貢獻(xiàn),具有重要而深遠(yuǎn)的意義。
為有效提升資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)的合規(guī)運(yùn)營和風(fēng)險(xiǎn)管理能力,逐步探索資產(chǎn)管理行業(yè)相關(guān)爭議和糾紛的有效解決機(jī)制,中國保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會(huì)(以下簡稱協(xié)會(huì))組織編寫了《大資管法律風(fēng)險(xiǎn)與爭議解決對(duì)策》一書。
本書是圍繞資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實(shí)踐、爭議解決、風(fēng)險(xiǎn)防范等問題編寫的實(shí)務(wù)書籍,經(jīng)周密策劃、多輪修改和統(tǒng)籌完善,終付梓。本書具有以下特點(diǎn):
,編寫團(tuán)隊(duì)經(jīng)驗(yàn)豐富、專業(yè)務(wù)實(shí)。本書撰寫團(tuán)隊(duì)由協(xié)會(huì)和五家保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的資深法律合規(guī)專家以及20余位具備豐富資產(chǎn)管理爭議解決實(shí)務(wù)經(jīng)驗(yàn)的律師專家組成,匯聚了行業(yè)的經(jīng)驗(yàn)和智慧,確保了專業(yè)性、客觀性和實(shí)務(wù)性。
第二,兼顧爭議解決和風(fēng)險(xiǎn)防范雙重視角。本書以案例解讀為基礎(chǔ),聚焦代表性案例審判思路,剖析法律爭議解決路徑,從實(shí)務(wù)出發(fā),以專業(yè)視角分析和闡述金融機(jī)構(gòu)防范相關(guān)法律風(fēng)險(xiǎn)、規(guī)范各類產(chǎn)品服務(wù)的有效方法,為從業(yè)人員提供指引,居安思危,防患未然。
第三,緊跟司法實(shí)踐、監(jiān)管政策和業(yè)務(wù)發(fā)展動(dòng)態(tài)。截至目前,《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)金融審判工作的若干意見》(法發(fā)〔2017〕22號(hào))已出臺(tái)近四年,《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見》(銀發(fā)〔2018〕106號(hào))已三年,資產(chǎn)管理行業(yè)發(fā)展進(jìn)入了嶄新的時(shí)期。在本書編寫過程中恰逢多個(gè)重要民商事法律文件頒布或修改:2019年11月《全國法院民商事審判工作會(huì)議紀(jì)要》(法〔2019〕254號(hào))發(fā)布,2020年3月新修訂的《證券法》實(shí)施,2020年5月第十三屆全國人民代表大會(huì)第三次會(huì)議通過了《民法典》,2020年7月《全國法院審理債券糾紛案件座談會(huì)紀(jì)要》(法〔2020〕185號(hào))發(fā)布,等等。
我們欣喜于法治建設(shè)取得豐碩成果的同時(shí),也深切感受到編寫本書承載的責(zé)任。為將的立法司法動(dòng)態(tài)和政策制度導(dǎo)向呈現(xiàn)給各位讀者,本書撰寫團(tuán)隊(duì)的各位專家多次修改書稿,更新補(bǔ)充上述法律文件相關(guān)內(nèi)容,并對(duì)其進(jìn)行了解讀,以確保本書的實(shí)務(wù)性和時(shí)效性,希望在未來多年成為業(yè)內(nèi)外讀者的有益參考。實(shí)踐之樹長青,我們也希望本書能為行業(yè)發(fā)展提供借鑒,引導(dǎo)更多行業(yè)專家深入思考研究,提供真知灼見,深刻認(rèn)識(shí)新發(fā)展階段的新特征、新要求,貢獻(xiàn)更多的研究成果,根據(jù)我國發(fā)展環(huán)境、發(fā)展階段、發(fā)展條件的深刻變化,為我國資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)參與經(jīng)濟(jì)合作和市場(chǎng)競(jìng)爭提供助力。
中國保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會(huì)執(zhí)行副會(huì)長兼秘書長
曹德云
中國保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會(huì)(以下稱協(xié)會(huì))成立于2014年9月,是經(jīng)國務(wù)院同意,民政部批準(zhǔn),中國銀保監(jiān)會(huì)直接領(lǐng)導(dǎo),保險(xiǎn)資產(chǎn)管理行業(yè)自愿結(jié)成,專門履行保險(xiǎn)資產(chǎn)管理自律職能的全國性金融自律組織。目前,協(xié)會(huì)會(huì)員涵蓋中國金融市場(chǎng)所有細(xì)分領(lǐng)域。
協(xié)會(huì)秉承竭誠服務(wù)監(jiān)管、貼身服務(wù)會(huì)員宗旨,發(fā)揮市場(chǎng)主體和監(jiān)管部門之間的橋梁和紐帶作用,面向參與保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的各類機(jī)構(gòu),實(shí)施行業(yè)自律,促進(jìn)合規(guī)經(jīng)營,規(guī)范市場(chǎng)秩序;提供行業(yè)服務(wù),研究行業(yè)問題,深化交流合作;制定行業(yè)標(biāo)準(zhǔn),健全行業(yè)規(guī)范,提升行業(yè)服務(wù)水平;推動(dòng)業(yè)務(wù)創(chuàng)新,加強(qiáng)教育培訓(xùn),提升行業(yè)競(jìng)爭力;強(qiáng)化溝通協(xié)調(diào),營造良好環(huán)境,維護(hù)行業(yè)合法權(quán)益,推動(dòng)保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展。
協(xié)會(huì)立足于市場(chǎng)需要和行業(yè)發(fā)展,履行自律、服務(wù)、創(chuàng)新、維權(quán)四大職能,依托市場(chǎng)平臺(tái)、凝聚行業(yè)力量、整合行業(yè)資源、形成行業(yè)合力,以建設(shè)市場(chǎng)化、專業(yè)化、國際化和科技化的金融自律組織為目標(biāo),致力于成為提升行業(yè)能力、引導(dǎo)行業(yè)創(chuàng)新、推動(dòng)行業(yè)發(fā)展的重要力量。
章 概述
一、資產(chǎn)管理概述
二、資產(chǎn)管理糾紛概述
第二章 資產(chǎn)管理糾紛的程序性問題
一、關(guān)于資產(chǎn)管理合同管轄條款對(duì)委托人的約束有效性
二、關(guān)于資產(chǎn)管理受益權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議與資產(chǎn)管理合同約定的管轄權(quán)沖突
三、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中附屬擔(dān)保合同的管轄條款
四、司法管轄與仲裁管轄存在部分沖突
五、資產(chǎn)管理糾紛相關(guān)仲裁機(jī)制
六、資產(chǎn)管理糾紛程序性問題的風(fēng)險(xiǎn)防范
第三章 資產(chǎn)管理糾紛訴訟主體資格
一、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中管理人的訴訟主體資格
二、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中委托人的訴訟主體資格
三、資產(chǎn)管理糾紛訴訟主體資格的風(fēng)險(xiǎn)防范
第四章 受托人義務(wù)的司法認(rèn)定
一、投資者適當(dāng)性義務(wù)
二、管理人信息披露的范圍和方式
三、管理人的勤勉盡責(zé)義務(wù)與合同效力
四、通道業(yè)務(wù)中的管理人義務(wù)
五、受托人義務(wù)相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)防范
第五章 股權(quán)投資相關(guān)的司法認(rèn)定
一、股權(quán)代持相關(guān)問題
二、明股實(shí)債相關(guān)問題
三、關(guān)于估值調(diào)整條款的效力問題
四、保險(xiǎn)資金投資股權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)防范
第六章 委托理財(cái)相關(guān)法律性質(zhì)認(rèn)定
一、委托理財(cái)與信托關(guān)系
二、關(guān)于委托理財(cái)和借貸關(guān)系的區(qū)分
三、關(guān)于委托理財(cái)法律關(guān)系中保底條款的法律效力
第七章 資產(chǎn)收益權(quán)相關(guān)的司法認(rèn)定
一、關(guān)于資產(chǎn)收益權(quán)的性質(zhì)界定
二、關(guān)于不同類型底層資產(chǎn)相關(guān)收益權(quán)的常見問題
三、關(guān)于信托業(yè)務(wù)中資產(chǎn)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓和回購合同需界定的事項(xiàng)
四、關(guān)于保險(xiǎn)資金投資收益權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)防范
第八章 資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)相關(guān)的擔(dān)保增信
一、典型擔(dān)保增信方式的司法認(rèn)定
二、非典型擔(dān)保增信方式的司法認(rèn)定
第九章 違反監(jiān)管規(guī)定對(duì)資產(chǎn)管理合同效力的影響
一、違反監(jiān)管規(guī)定對(duì)資產(chǎn)管理合同效力的影響
二、《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見》對(duì)資產(chǎn)管理合同效力的影響
三、通道業(yè)務(wù)、結(jié)構(gòu)化安排、多層嵌套等特殊業(yè)務(wù)模式的合同效力
四、增強(qiáng)合規(guī)展業(yè)意識(shí),加強(qiáng)法律風(fēng)險(xiǎn)防范,確保資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)合同合法有效
第十章 合同糾紛中的民刑交叉問題
一、刑事犯罪行為對(duì)資產(chǎn)管理合同效力的影響
二、刑事案件對(duì)金融業(yè)務(wù)糾紛民事訴訟程序的影響(風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防角度)
三、民刑交叉相關(guān)案件中的風(fēng)險(xiǎn)防范措施
第十一章 總結(jié)
一、資產(chǎn)管理糾紛的司法裁判思路
二、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的金融監(jiān)管思路
三、加強(qiáng)資產(chǎn)管理糾紛司法裁判與金融監(jiān)管的良性互動(dòng)
附錄
中國人民銀行 中國銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì) 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 國家外匯管理局關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見
人民法院關(guān)于印發(fā)《全國法院民商事審判工作會(huì)議紀(jì)要》的通知
人民法院關(guān)于印發(fā)《全國法院審理債券糾紛案件座談會(huì)紀(jì)要》的通知
后記