國務院2008年發(fā)布《國家知識產(chǎn)權(quán)戰(zhàn)略綱要》，提出引導企業(yè)采取知識產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓、許可、質(zhì)押等方式實現(xiàn)知識產(chǎn)權(quán)的市場價值；國家知識產(chǎn)權(quán)局聯(lián)合五部委于2009年開始，在全國部分地區(qū)開展專利權(quán)質(zhì)押貸款試點工作。經(jīng)過十余載的實踐探索，我國知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款取得了可喜成績。國家知識產(chǎn)權(quán)局披露的最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至2018年年底，我國專利、商標質(zhì)押融資總額達到1224億元，其中專利質(zhì)押融資金額達885億元，比2008年的13.84億元增長了60多倍，質(zhì)押貸款項目總數(shù)高達5408項(國家知識產(chǎn)權(quán)局網(wǎng)站：http://www.cnipa.gov.cn [2019-02-28］。)如今，我國知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資工作已在全國范圍內(nèi)廣泛推行，融資規(guī)模不斷擴大，融資金額逐年攀升，一定程度上破解了中小微企業(yè)融資難、融資貴的難題，對實現(xiàn)專利價值、服務中小微企業(yè)、助力創(chuàng)新發(fā)展起到了重要作用。

眾所周知，與傳統(tǒng)信貸風險管理不同，知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險具有更強的復雜性特征，風險管理的專業(yè)性和技術(shù)性也更強。如何構(gòu)建風險評估指標體系，利用已有質(zhì)押貸款企業(yè)信息和調(diào)研數(shù)據(jù)，對潛在的違約風險進行評估，進而建立知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險預警系統(tǒng)具有重要的理論意義與實踐價值。因此，本書基于商業(yè)銀行視角，以創(chuàng)新型企業(yè)為研究對象，采用質(zhì)性分析和實證研究方法對知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險預警系統(tǒng)進行研究。

本書內(nèi)容主要包括以下五大部分：

一是知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險及預警研究與發(fā)展現(xiàn)狀。采用文獻分析比較法對創(chuàng)新型企業(yè)、知識產(chǎn)權(quán)、知識產(chǎn)權(quán)融資、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款價值等相關(guān)概念進行辨析與界定，對知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款的法律風險、評估風險、經(jīng)營風險以及處置風險進行總結(jié)與梳理，從信用風險、市場風險和操作風險三個方面歸納了商業(yè)銀行信貸風險的評價方法，并將商業(yè)銀行信貸風險評價指標與預警模型進行總結(jié)，通過訪談與座談法了解我國商業(yè)銀行知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險評估的現(xiàn)狀。

二是知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險形成機理及管理原理。依據(jù)有限理性理論、信息不對稱理論、不完全契約理論、商業(yè)銀行資產(chǎn)管理理論、貸款能力決定理論和企業(yè)金融成長周期理論，對知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險的形成機理進行理論分析，即有限理性決策、信息透明度、契約的不完備、貸款人資產(chǎn)管理的局限以及企業(yè)融資能力和成長周期的固有限制等諸多因素的共同作用產(chǎn)生了知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險，闡述了知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險的兩大管理原理，結(jié)合商業(yè)銀行知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款實踐對知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險管理的三個主要環(huán)節(jié)即風險識別、度量和預警進行了提煉和理論總結(jié)。

三是知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險影響因素及評估指標的構(gòu)建。通過訪談、座談和發(fā)放問卷等方法，基于創(chuàng)新型企業(yè)將依法擁有的知識產(chǎn)權(quán)作為質(zhì)押物并由擔保公司進行擔保從銀行等金融機構(gòu)獲得貸款的實施路徑，分析出知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押創(chuàng)新型企業(yè)、知識產(chǎn)權(quán)自身、知識產(chǎn)權(quán)貸款銀行、市場與經(jīng)濟狀況、政府與法律環(huán)境這五大方面的知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險影響因子，構(gòu)建了包括是否登記且質(zhì)物信息完整、是否有第三方評估報告、是否可上市交易的準入性指標和知識產(chǎn)權(quán)所有權(quán)企業(yè)、知識產(chǎn)權(quán)貸款銀行、知識產(chǎn)權(quán)自身、市場與經(jīng)濟環(huán)境、政府與法律環(huán)境構(gòu)成的判定性指標在內(nèi)的知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險評估指標體系。

四是知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險影響因子的實證分析。通過市場調(diào)查方法挖掘商業(yè)銀行對創(chuàng)新型企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款的風險影響因素，并設(shè)計調(diào)查問卷進行市場調(diào)查；通過問卷調(diào)查數(shù)據(jù)，對當前創(chuàng)新型企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險評估進行基礎(chǔ)統(tǒng)計分析，以確定問卷數(shù)據(jù)是否合理；通過因子分析法確定知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險評估影響因素的權(quán)重，設(shè)計出一份針對創(chuàng)新型企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險評估的商業(yè)銀行打分表，用于替代商業(yè)銀行知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款實務中銀行工作人員的主觀判斷。

五是知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險預警模型與仿真實驗。對市場調(diào)查取得的樣本數(shù)據(jù)進行了處理和篩選，確定了備選指標；通過對樣本數(shù)據(jù)進行描述性統(tǒng)計、正態(tài)性檢驗、差異顯著性檢驗以及共線性檢驗，最終從備選指標中選定風險預警指標體系；對基于BP神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)和隨機森林構(gòu)建知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險預警模型進行仿真實驗，通過測試比較發(fā)現(xiàn)基于隨機森林構(gòu)建的知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險預警模型測試效果好、準確率較高，并發(fā)現(xiàn)凈負債率等指標對模型影響最為重要；兩個模型通過比較、檢驗，以及適用性評價，發(fā)現(xiàn)隨機森林模型在解決商業(yè)銀行知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險預警方面具有突出的優(yōu)勢。

本書的研究成果深化和豐富了信用風險評估與預警理論；對商業(yè)銀行知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款決策及其風險防范與控制有重要參考價值；對優(yōu)化企業(yè)的信貸融資決策與提升知識產(chǎn)權(quán)價值有重要指導意義；同時，也為政府相關(guān)部門完善公共政策提供參考依據(jù)。值得一提的是，依托本書的研究提出的深化供給側(cè)改革、創(chuàng)新知識產(chǎn)權(quán)融資對策得到國家知識產(chǎn)權(quán)局主管領(lǐng)導的批示，并在國家知識產(chǎn)權(quán)局后續(xù)政策制定中有多條建議被采納。

本書是國家社科基金重點項目創(chuàng)新型企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款風險與預警研究（項目編號14AJY004）的最終成果之一，也是財政部會計名家培養(yǎng)工程的系列成果之一，并納入京津冀無形資產(chǎn)與科技創(chuàng)新智庫聯(lián)盟的研究文庫。本書由天津財經(jīng)大學苑澤明教授負責總體研究思路、研究框架以及書稿的審核、校對與總纂工作。其他各章分工如下：第1章，天津財經(jīng)大學苑澤明、馬濤；第2章，天津財經(jīng)大學王紅；第3章，安徽大學姚王信；第4章，天津城建大學陳潔；第5章，天津財經(jīng)大學李海英、天津城建大學陳潔；第6章，天津財經(jīng)大學張蕾、孫鈺鵬；第7章，全體成員。

本書是團隊智慧的成果，在吸收國內(nèi)外相關(guān)研究成果基礎(chǔ)上，我們對國內(nèi)重要的知識產(chǎn)權(quán)試點城市進行了問卷調(diào)研以及質(zhì)押貸款數(shù)據(jù)的挖掘工作。在此，由衷感謝國家知識產(chǎn)權(quán)局、天津市知識產(chǎn)權(quán)局、天津市政府、天津濱海知識產(chǎn)權(quán)交易所、上海浦發(fā)銀行天津科技支行、大連銀行天津分行、光大銀行天津分行、天津興泰資產(chǎn)評估有限公司等單位的大力支持；感謝天津財經(jīng)大學為我們（課題組）在研究過程中提供的資源與條件保障；感謝京津冀無形資產(chǎn)與科技創(chuàng)新智庫聯(lián)盟單位對研究文庫建設(shè)的支持；感謝知識產(chǎn)權(quán)出版社對本書出版工作的貢獻！

最后，還要感謝研究團隊全體成員，在研究期間，各位老師盡職盡責、克服困難、保質(zhì)保量完成各部分的研究及書稿撰寫工作。研究過程中，我們參考和借鑒了國內(nèi)外大量研究成果，我要求無論采用何種形式的引用和參考，都盡量以腳注或參考文獻的形式列示，盡管如此，錯漏也在所難免，歡迎廣大讀者指教匡正。

苑澤明

2019年3月16日